Ce este un ordin trailing stop?
Ordinele trailing stop vă permit să presetați un ordin într-un anumit interval procentual față de prețul pieței, acesta urmând să fie executat atunci când piața devine volatilă. Atunci când piața evoluează într-o direcție care este avantajoasă pentru traderi, utilizarea acestei strategii vă poate ajuta să obțineți profituri și să evitați pierderile.
Când piața începe să evolueze într-o direcție avantajoasă, ordinul trailing stop se va deplasa odată cu modificarea prețului, urmând prețul activului cu un anumit procent. Atât timp cât piața continuă să evolueze în aceeași direcție, vă puteți menține tranzacția deschisă pentru a continua să obțineți și să vă asigurați profit. Un ordin trailing stop se va deplasa doar într-o singură direcție. Dacă prețul pieței se mișcă în direcția opusă cu un anumit procent, va fi declanșat ordinul trailing stop și poziția fie va fi închisă la prețul pieței, fie va fi abandonată.
Cum sunt executate ordinele trailing stop?
Deși este neobișnuit, puteți seta un ordin trailing stop imediat ce deschideți o poziție. De asemenea, puteți seta un ordin trailing stop ca ordin doar reducere. Un ordin doar reducere doar va reduce poziția dvs. curentă, fără a adăuga la aceasta sau a deschide o nouă poziție.
Când setați un ordin trailing stop de vânzare pentru o tranzacție Long, asigurați-vă că prețul de activare este mai mare decât prețul ultimei tranzacții. Prețul ordinului trailing stop va crește cu un anumit procent. Când prețul activului crește, prețul de activare al ordinului trailing stop va crește la rândul său, rezultând un nou preț al ordinului trailing stop. Când prețul activului scade, prețul ordinului trailing stop nu se va deplasa. Dacă prețul ultimei tranzacții depășește rata prestabilită de callback de la cel mai mare preț, ordinul trailing stop va fi declanșat și convertit într-un ordin de vânzare pe piață, iar poziția dvs. va fi închisă la prețul pieței.
Un ordin trailing stop de cumpărare este opusul unui ordin trailing stop de vânzare. Când setați un ordin trailing stop de cumpărare pentru o tranzacție Short, asigurați-vă că prețul de activare este mai mic decât prețul ultimei tranzacții. Prețul ordinului trailing stop va scădea cu un anumit procent, împreună cu prețul activului. Când prețul activului scade, prețul de activare al ordinului trailing stop va scădea la rândul său, rezultând un nou preț al ordinului trailing stop. Când prețul activului crește, prețul ordinului trailing stop nu se va modifica. Dacă prețul ultimei tranzacții depășește rata prestabilită de callback de la cel mai mic preț, ordinul trailing stop va fi declanșat și convertit într-un ordin de cumpărare pe piață, iar poziția dvs. va fi închisă la prețul pieței.
Condițiile atât pentru prețul de activare, cât și pentru rata callback trebuie îndeplinite înainte ca un ordin trailing stop să poată fi executat ca ordin de piață și completat.
Diferențele dintre ordinul trailing stop și ordinul stop pierdere
1. Ordinele stop pierdere ajută la reducerea pierderilor, în timp ce ordinele trailing stop pot limita pierderile în timp ce asigură obținerea profitului.
2. Ordinele stop pierdere sunt fixe și trebuie resetate manual, în timp ce ordinele trailing stop sunt mai flexibile și pot urma automat direcția mișcării prețului.
Cum să plasați un ordin trailing stop?
Trebuie îndeplinite două condiții pentru a declanșa un ordin trailing stop.
- Condițiile de declanșare pentru un ordin trailing stop de cumpărare sunt:
Prețul de activare ≥ Cel mai mic preț
Rata de recuperare ≥ Rata callback
- Condițiile de declanșare pentru un ordin trailing stop de vânzare sunt:
Preț de activare ≤ Cel mai mare preț
Rata de recuperare ≥ Rata callback
1. Rata callback
Rata callback determină cât de aproape rămâne prețul trailing stop față de ultimul preț de tranzacționare. Rata callback poate fi oriunde în intervalul de la 0,1% la 5%. Puteți introduce rata callback manual sau puteți selecta una dintre opțiunile rapide, cum ar fi „1%” sau „2%”.
2. Preț de activare
Puteți introduce prețul de activare la care doriți să fie declanșat ordinul trailing stop. Dacă nu introduceți un preț de activare, ultimul preț de piață va fi setat ca preț de activare în mod implicit (ultimul preț contractual sau prețul de marcare la piață, în funcție de categoria declanșatorului).
Când setați un ordin trailing stop de cumpărare, prețul de activare trebuie să fie mai mic decât prețul actual de piață. Invers, prețul de activare trebuie să fie mai mare decât prețul actual de piață pentru ordinele trailing stop de vânzare.
Pentru a îndeplini aceste condiții, prețul de piață cel mai mare/cel mai mic trebuie să fie egal cu sau mai mare decât prețul de activare.
3. Declanșarea Ordinului
Puteți alege dacă doriți ca ordinul trailing stop să fie declanșat în funcție de „ultimul preț” sau de „prețul de marcare la piață”. Dacă alegeți „prețul de marcare la piață” ca declanșator, ordinul trailing stop va fi declanșat în continuare atunci când prețul de marcare la piață este egal cu sau mai mare decât prețul de activare, chiar dacă este posibil ca prețul de piață să nu fi atins prețul de activare.
Rețineți că, pe ApolloX, lichidarea este declanșată și PnL nerealizat este calculat pe baza prețului de marcare la piață. Prețul de marcare la piață este, de obicei, ușor diferit de ultimul preț. Cu toate acestea, în perioadele de volatilitate ridicată, poate exista o mare diferență între ultimul preț și prețul de marcare la piață. Dacă plasați un ordin folosind prețul de marcare la piață, dar doriți să îl modificați la prețul curent sau invers, puteți anula ordinul și puteți plasa unul nou.
Notă specială:
1. Este foarte greu să setați rata callback perfectă și prețul de activare perfect. Pentru ca un ordin trailing stop să funcționeze așa cum doriți, rata callback nu ar trebui să fie prea mare sau prea mică. În mod similar, prețul de activare nu ar trebui să fie prea departe de prețul actual și nici prea aproape. Atunci când rata callback este prea scăzută sau prețul de activare este prea aproape de prețul curent, ordinul trailing stop va fi prea aproape de prețul de intrare și este probabil să fie declanșat ca răspuns la fluctuațiile normale ale pieței. În astfel de cazuri, piața nu are timp să stabilească o tendință clară care poate fi benefică pentru trader. Ordinul ar putea fi declanșat/închis de o mică fluctuație a prețului pieței, care va apărea ca pierdere atunci când piața își va reveni.
2. În schimb, dacă rata callback este prea mare, ordinul trailing stop va fi declanșat doar în condiții extreme de piață. Aceasta înseamnă că riscați să suportați pierderi potențiale uriașe. În perioadele de volatilitate extremă, cel mai bine este să utilizați o rată callback mai mare, în timp ce o rată callback mai mică este mai potrivită pentru condițiile normale de piață. Nu există o rată callback perfectă sau un preț de activare perfect. Vă recomandăm să vă schimbați strategia de utilizare a ordinelor trailing stop în timp util, pe baza stării în continuă schimbare a pieței.
3. Atunci când plasați un ordin, ar trebui să luați în considerare, de asemenea, propria toleranță la risc, experiența în investiții, capacitatea economică și alți factori importanți. Când decideți unde să setați rata callback și prețul de activare, ar trebui să analizați cu atenție profitul vizat și toleranța la pierdere, în plus față de posibila variație a prețului activului.
Pagina ordinului trailing stop:
